2376技嘉

復工遲緩但需求放大的斷貨概念股

2020/02/11 08:30 鉅亨網 鉅亨網新聞中心
現在中國大陸口罩一罩難求，所以富士康、汽車的比亞迪、國家隊的中國石化，都跨界生產口罩。到了 2 月底，全中國每天會增加 1,000 萬個口罩的產能，是目前每天 2,000 萬個口罩的 50％，所以到時候口罩就變成蛋塔效應，所以星期一的台股中的口罩概念股，清一色出現重挫。

此時，投資人需要反向思考，我們來講，2008 年金融海嘯，光是竹科就有 10 萬人放無薪假，佔園區的總人數高達 78％，這麼多人在家待著，宅經濟興起，當時線上遊戲，需求大增，股價都是漲了好幾倍。

其中，網龍 (3083-TW) 從 55 元漲到 519 元，10 倍上漲，這一次可想而知，全中國進入各大城市的封閉式管理，目前復工率估計 20％，甚至高達 6 成的員工不願意返工。


但是，這麼多人在家裡的宅經濟，對遊戲股是利多，但是遊戲公司推出非常多的手遊，這些手遊並不會斷貨。

但是，2020 年面臨二年一次 GPU 的大改款，全球二大龍頭 AMD 跟 NVIDIA，會有新世代 7 奈米 GPU 的推出，INTEL 的顯卡 GPU2020 年年中會推出，不只用於遊戲，也用於 AI 跟 HPC 高效能運算。

全世界十大遊戲顯示卡的公司，中國佔了 5 家、台灣 3 家，包含技嘉 (2376-TW)、微星 (2377-TW)、華碩 (2357-TW)，但是過去台灣除了少部分自行生產之外，絕大部分由中國的工廠運來台灣。

從香港運到台灣，只要二天的運期，但是現在台灣的顯卡庫存只剩半個月到一個月，現在已經有二星期因為香港的效應而停止輸送。但從需求面來看，華碩 1 月的主機板顯卡創下二年新高，宅經濟興起，技嘉、華擎 (3515-TW)1 月份的營收月增 30％，撼訊(6150-TW) 更是年增 60％，所以再過二星期，台灣的顯卡將會斷貨。

現在顯卡復工遲緩，產能僅僅一半，所以缺貨漲價將在會在 3 月啟動，這時候比特幣又來攪局，二個月飆漲 60％，現在正在挑戰 1 萬美元的價位，所以挖礦的需求也加入搶貨，包括撼訊、青雲 (5386-TW)、麗臺 (2465-TW) 、承啟 (2425-TW)，去年因為清庫存的關係，逆勢下跌超過 20％，對比大盤去年飆漲 23％，這些股票的基期太低了。

2018-04-26
外電報導，比特幣價格過去一周漲幅逼近兩成，重新站回100日平均線之上，為1月29日來首見，目前比特幣價格約在9,300美元。

比特幣近期重回9,000美元大關之上，法人預期，若能守穩9,000美元以上，有利下半年挖礦商機，帶動撼訊（6150）、華擎、微星與技嘉等業者業績。4月起挖礦需求下溫，不少客戶減少拉貨，法人預估，4月顯示卡出貨量恐月減20%至40%，過去高漲的顯示卡價格，也開始降價促銷，利潤跟著下滑。


20180411
業績大好，恢復融卷第一天，今日大漲，應續漲至融卷到達停卷前水平左右，開始下跌盤整再攻。